FCA Bank completa una cartolarizzazione STS da 912 milioni

Gli studi legali Allen & Overy e Jones Day hanno prestato assistenza in una cartolarizzazione pubblica di crediti derivanti da finanziamenti auto concessi da FCA Bank, per un valore di circa 912 milioni di euro.

Si tratta della prima operazione realizzata da FCA Bank in Italia in conformità alla regolamentazione europea sulle cartolarizzazioni “semplici, trasparenti e standardizzate” (STS).

Il Prime Collateralised Securities (PCS) è stato coinvolto in qualità di terzo verificatore. I titoli senior e mezzanine hanno ottenuto un rating da parte di DBRS e Fitch. Tutte le classi di titoli sono state inoltre quotate presso la Borsa del Lussemburgo e, al netto della retention mantenuta dall’originator, collocate sul mercato dei capitali.

Allen & Overy ha agito come drafting counsel assistendo Banca IMI, Crédit Agricole Corporate & Investment Bank e UniCredit Bank AG, in qualità di arrangers, joint bookrunners e joint lead managers, nonché Banco Santander, in qualità di joint lead manager, in relazione a tutti gli aspetti di strutturazione dell’operazione (ivi compresi i profili STS, le relazioni con il PCS e la relativa notifica all’ESMA) con un team composto dal partner Stefano Sennhauser e dal counsel Pietro Bellone, coadiuvati dall’associate Erik Negretto e dai trainee Chiara D’Andolfo e Pietro Milanesi. Il partner Francesco Guelfi e il counsel Michele Milanese hanno curato gli aspetti fiscali.

Jones Day ha affiancato FCA Bank con il partner Vinicio Trombetti e l’associate Giuseppina Pagano.

Involved fees earner: Pietro Bellone – Allen & Overy; Chiara D’Andolfo – Allen & Overy; Francesco Guelfi – Allen & Overy; Michele Milanese – Allen & Overy; Pietro Milanesi – Allen & Overy; Erik Negretto – Allen & Overy; Stefano Sennhauser – Allen & Overy; Giuseppina Pagano – Jones Day; Vinicio Trombetti – Jones Day;

Law Firms: Allen & Overy; Jones Day;

Clients: Banca IMI; Banco Santander Sa; Crédit Agricole Corporate and Investment Bank; FCA Bank S.p.A.; UniCredit Bank AG;